Попробуем разобраться, какие методы вложений в золото наиболее эффективны и удобны. А также уточним, сколько процентов от общего капитала этот актив должен занимать в портфеле инвестора.
Россиянам доступны три варианта инвестиций в драгметаллы: покупка слитков, приобретение инвестиционных и коллекционных монет, вложения в ОМС (обезличенный металлический счет).
Покупать золото в слитках проще и удобнее всего. Для покупки вы просто узнаете стоимость золота в банке, берете документ, подтверждающий личность и покупаете интересующий вес металла. В продаже есть варианты от 0.001 до 1.0 и более кг.
Однако банки реализуют золото частным покупателям с ощутимой наценкой. Процент будет зависеть от массы покупаемого драгметалла. Например, стоимость золота с банковской наценкой при покупке 1 кг будет выгоднее, чем для миниатюрного слитка весом в 1 — 5 граммов. Разница может достигать 20% и более. Помимо покупки золота, к затратам добавляется его хранение. Ежегодно инвесторы, арендующие место в хранилище, платят банкам от 2000 до 6000 рублей.
Следующий вариант — покупка памятных или инвестиционных золотых монет ЦБ РФ. Их продают не только банки, но и специализированные магазины для нумизматов, частные коллекционеры на аукционах.
Почему покупать золото в монетах выгодно? В отличие от слитков, здесь цена золота не содержит 20% НДС. Такой вид актива более ликвиден на вторичном рынке, а сами монеты тоже нужно правильно хранить, чтобы сберечь идеальное состояние для последующей перепродажи. Зачастую покупателями золотых монет становятся не только инвесторы, но и коллекционеры. Они оценивают как вес и пробу металла, так и редкость экземпляра. Нередко какие-то коллекционные монеты из золота выпускаются небольшим тиражом. Это повышает их значимость для профессионалов.
Также вложить средства в золото, платину, серебро или палладий можно без физического приобретения металла. Для этого инвестору достаточно открыть на свое имя ОМС. Банк зачислит на счет клиента приобретенное количество драгметалла. В данном случае стоимость золота определяется банковскими котировками от ЦБ РФ в соответствии с изменением цен на LBMA.
Существует два типа обезличенных монетных счетов: срочный и до востребования. Если металлический золотой счет открыть на конкретный срок, то доход будет состоять из двух частей: разницы между стоимостью при покупке и продаже, процента в граммах, начисляемого на остаток.
Если инвестор открывает открывает открывает металлический счет до востребования, то выгоду можно ожидать как от падения курса национальной валюты, так и от роста стоимости золота на мировом рынке.
Хотя гарантированный процент срочных вкладов варьируется в диапазоне от 0,1 до 0,5% годовых, этот способ более рискованный. Ведь иногда закрывать ОМС приходится в момент, когда стоимость золота упала. Если же счет бессрочный, то закрыть его можно в подходящее время. То есть на пике цены.
Эксперты рекомендуют открывать счета ОМС на срок не менее трех лет. Тогда инвестор не только снизит риски, но и не будет платить НДФЛ, продавая золото. Однако здесь действует ограничение по общей стоимости золота, продаваемого вами в течение года. Все доходы свыше 250 тысяч рублей в год облагаются 13% налога. Однако это не единственный минус. Еще на ОМС нельзя оформить страхование вклада.
У драгметалла также есть немало интересных особенностей. К примеру, стоимость золота на международном рынке привязана к американским долларам. Следовательно, если рубль падает относительно доллара США, цены на золото в рублевом эквиваленте растут. Если говорить о реальных цифрах, то стоимость золота в рублях поднялась на 74% за пятилетний период. Для сравнения, долларовая цена за тот же срок снизилась на 4.5%.
Схема работает точно так же и с ОМС. Если рубль дешевеет относительно мировых валют, инвестор получает дополнительный доход. Впрочем, стоимость золота может и падать при укреплении национальной валюты. Поэтому всегда важно заранее учитывать и валютную переоценку.
Для инвесторов покупка золота всегда является способом подстраховки капитала, а только потом — полноценной инвестицией. Для получения дохода вкладывать нужно на срок не менее трех лет, а лучше ориентироваться на пяти- и даже десятилетний период. В таком случае можно рассчитывать на то, что стоимость золота за это время вырастет и вы сможете продать его с прибылью.
В целом, золото оптимально для диверсификации от рисков портфелей, цель создания которых — обеспечить счастливое будущее инвестора в долгосрочной перспективе. Некоторые даже считают драгметалл хорошим решением для пенсионных накоплений. В среднем рекомендуется выделить до 10% портфеля под этот актив.