Золото: в преддверии решения ФРС по процентной ставке

Цена на золото не смогла сохранить импульс предыдущих дней и преодолеть область $1.930-1.928 долларов, поскольку рынок готовится к вердикту Федеральной резервной системы, который будет озвучен в среду. Драгметалл приободрился на фоне слабости доллара, подкрепленной экономическими данными и укреплением акций, пока трейдеры ждут скромного повышения ставки центрального банка США.

Слабость доллара дразнит покупателей золота

Цена на золото прервала трехдневный нисходящий тренд и отскочила от двухнедельного минимума после того, как индекс доллара (DXY) закрыл день с понижением впервые за четыре дня (торгуясь около 102,10 на момент написания). При этом индикатор оправдал пессимистичные ожидания рынка от ФРС на фоне менее оптимистичных статистических данных США.

Среди них индекс стоимости рабочей силы (ECI) за четвертый квартал (Q4) привлек наибольшее внимание, поскольку снизился до 1,0% по сравнению с прогнозируемым значением 1,1% и предыдущим значением 1,2%. Кроме того, индекс доверия потребителей от Conference Board упал до 107,10 в январе с 108,3. Следует отметить, что индекс менеджеров по закупкам (PMI) в Чикаго за январь составил 44,3 против ожидаемых 41 и в сравнении с предыдущим значением 44,9.

Снижение доходности казначейских облигаций способствовало росту золота

Не только негативные данные из США, но и оптимистичные показатели Уолл-стрит, подкрепленные более высокими доходами крупнейших компаний отрасли, таких как General Motors, Exxon и McDonalds, подтолкнули доходность казначейских облигаций вниз, а золото вверх. Доходность 10-летних облигаций прервала трехдневный восходящий тренд, вернувшись к 3,51%, в то время как доходность двухлетних облигаций упала до 4,20%.

Экономические данные Китая и новости о Covid также поддержали золото

Помимо ослабления доллара драгметалл поддержали оптимистичные данные PMI Китая за январь и новости, связанные с COVID-19, в США. Готовность администрации президента США Джо Байдена отменить чрезвычайные меры, связанные с Covid, способствовали улучшению настроений. В понедельник Китайский центр по контролю и профилактике заболеваний (CDC) заявил, что «текущая волна заражения COVID-19 в Китае близится к концу, и во время новогодних праздников по лунному календарю не было значительного роста числа случаев заболеваний».

Кроме того, производственный PMI от NBS вырос до 50,1 против прогнозируемых 49,7 и 47,0, зарегистрированных ранее; PMI в непроизводственной сфере также оказался оптимистичным и составил 54,4 по сравнению с ожидаемым значением 51,0 и предшествовавшим показателем 41,6.

Внимание приковано к ФРС

Несмотря на то, что продавцы золота были отброшены в преддверии ключевого решения Федеральной резервной системы по процентной ставке, снижение драгметалла не стоит исключать, поскольку тон ФРС еще может оказаться ястребиным, что поддержит доллар. Поэтому пресс-конференция председателя Джерома Пауэлла будет иметь решающее значение на фоне широко ожидаемого повышения ставки на 0,25%. При этом намеки на дальнейшее повышение и отсутствие разворота политики в ближайшем будущем могут оказать давление на золото.

Технический анализ цены на золото

Драгметалл отскочил от слияния 21-дневной скользящей средней (DMA) и восходящей линии тренда с начала ноября 2022 года.

Тем не менее, медвежьи сигналы от индикатора MACD вместе с отсутствием линии перекупленности индекса относительной силы (RSI), расположенного на уровне 14, вселяют в продавцов надежду.

Откат золота к поддержке на линии $1.906 долларов выглядит неизбежным.

После этого внимание продавцом привлекут порог $1.900 долларов и восходящая линия поддержки 10-недельной давности около $1.866.

С другой стороны, дальнейший рост может привести металл к восходящей линии сопротивления с середины января до $1.960 долларов.

Даже если золоту удастся преодолеть барьер $1.960, оно бросит вызов максимумам марта 2022 года около $1.966 долларов, прежде чем отправится к психологической отметке $2.000 долларов.

В целом, создается впечатление, что покупатели выдохлись, но перед медведями стоит непростая задача.