Монеты: покупка и продажа
магазин|торги
+7 (499) 553-08-82 работаем по будням с 10 до 18 Звоните перед приездом!
Биржевые индексы:
  • Золото: $ 1 787.04
  • Серебро: $ 24.14
  • Платина: $ 1 045.47
  • Доллар: 71.01
  • Евро: 82.64
Котировки

Способы инвестировать в золото

В условии нестабильности экономики финансисты часто производят коррекцию инвестпортфеля путем увеличения количества его антикризисных составляющих. Необдуманность шагов может сократить потенциальную прибыль. Предварительно необходимо оценить факторы влияния на доходность и спрогнозировать возможные потери от подобных вложений. Далее мы рассмотрим, как правильно инвестировать в золото, золотые монеты и акции золотодобывающих компаний.

как инвестировать в золото

В настоящее время наиболее распространены два способа инвестировать в золото и иные драгметаллы. Инвесторы старой школы предпочитают вложения в золотые монеты, драгоценные слитки и ОМС. Более современный подход, чтобы инвестировать в золото, предлагает использование таких инструментов, как акции золотодобывающих компаний, золотые фонды, а также фьючерсы на поставку золота.

Как предпочитают инвестировать в золото представители старой школы?

Вложение средств в золотые слитки

До прихода XXI столетия владение металлическим золотом олицетворяло богатство и благополучие. Золото никогда не теряло своей ценности и могло служить платежным средством по всему миру. Сегодня в физические слитки золота инвестируют люди, не доверяющие бумажным и цифровым активам и привыкшие самостоятельно контролировать свой капитал, держа его под рукой.

Преимуществом такого подхода является владение реальным физическим золотом, которое можно хранить в доступном для себя месте и распоряжаться им в любой момент по своему усмотрению.

Среди недостатков можно назвать необходимость уплаты налога на добавленную стоимость в объеме 20% от цены покупки золота. В будущем НДС могут отменить. Но это произойдет не ранее 2022 года, если вообще произойдет. Кроме того, если вы решили инвестировать в золото в виде слитков, то будьте готовы, что банковская цена продажи будет всегда минимум на 5%-10% больше цены последующего выкупа слитков золота. При этом малейшие дефекты в виде потертостей, мелких царапин и пятен уменьшат стоимость такого золота еще на 10%-20%. Дополнительно, с прибыли от реализации актива придется уплатить налог НДФЛ в объеме 13%. Избежать этого можно, только документально подтвердив владение золотом свыше 3-ех лет.

Как инвестировать в золотые монеты?

Такой актив, как золотые монеты, считается более доходным способом инвестировать в золото. Золотые монеты бывают коллекционные (или памятные) и инвестиционные. Купить золотые монеты можно через интернет на специализированных торговых площадках, в дилерских компаниях и банках.

Памятные тиражи золотых монет выпускаются в небольшом количестве и посвящены какому-либо знаменательному событию или личности. С продажей или покупкой коллекционных золотых монет могут возникнуть сложности, а стоимость таких золотых монет зависит от востребованности в среде коллекционеров. Поэтому инвестировать в золото в виде коллекционных золотых монет рискованно, но потенциально более прибыльно, если понимать тенденции этого узкого рынка.

Инвестиционные золотые монеты выпускают большими или неограниченными партиями. Такие золотые монеты часто не имеют никакой нумизматической ценности, но более практичны в качестве вложения средств в золото.

Выгоды для тех, кто инвестирует в золотые монеты:

  • Отсутствие необходимости уплаты налога на добавленную стоимость в размере 20% при покупке золотых монет.
  • Золотые монеты можно использовать, как средство накопления или в качестве дорогого презента из золота.

Недостатки приобретения золотых монет:

  • На кратких временных отрезках разница в цене покупки и продажи золотых монет слишком большая и играет в пользу банков и дилерских компаний.
  • Без надлежащего хранения на золотых монетах появляются дефекты, значительно снижающие стоимость продажи.
  • Хранение золотых монет в банке требует дополнительных расходов.

Таких недостатков нет если инвестировать золотые инвестиционные монеты: здесь размер премии в цене существенно ниже, и поэтому цена таких золотых монет близка к биржевой стоимости металла. О различиях между инвестиционными и нумизматическими монетами читайте тут.

Способ инвестировать в золото через ОМС

На обезличенных металлических счетах в банках хранятся не деньги, а драгоценные металлы, включая золото. ОМС обслуживаются бесплатно. Деньги, которые вы на них перечисляете, переводятся в граммы золота по установленному банком курсу и хранятся в виде виртуального объема драгметалла.

Преимущества данного способа инвестировать в золото:

  • Отсутствие необходимости уплаты налога на добавленную стоимость.
  • Безопасное хранение, так как виртуальное золото не подвержено образованию дефектов.
  • Отсутствие затрат на хранение и транспортировку золота.

Недостатки:

  • Спред между стоимостью приобретения и последующей реализации золота может достигать 10%.
  • ОМС в золоте не включены в программу страхования вкладов.

Получается, что все способы инвестировать в золото, представляющие старую школу, обладают большим количеством недостатков, чем достоинств.

Современные способы инвестировать в золото

Фьючерсы на поставку золота

Золотой фьючерс — это договор на приобретение золота по заранее оговоренной стоимости. Он обладает сроком действия, по окончании которого стороны должны рассчитаться друг с другом. Котировки фьючерсов зависят от изменения стоимости самого золота.

Крупнейшей мировой площадкой по торговле золотыми фьючерсами является биржа металлов в Лондоне. Кроме золота и фьючерсов на его поставку здесь торгуются различные цветные металлы, резервные хранилища которых разбросаны по всей планете. 3/4 всего объема металлов в мире продается и покупается на площадке The London Metal Exchange. Минимальный объем одного фьючерса составляет 100 унций, а шаг стоимости — 10 центов.

Золотые фьючерсы торгуются и на Мосбирже. Минимальный объем фьючерсного контракта на золото здесь составляет 1 тройскую унцию.

Изменение рыночной стоимости физического золота и курса доллара влияет на гарантийное обеспечение фьючерсов. Предупреждения об уменьшении или увеличении гарантийного обеспечения публикуется биржей за сутки до вступления в действие. Зная об этом, инвестор может воспользоваться кредитным плечом.

Преимущества способа инвестировать в золото с помощью фьючерсных контрактов:

  • Высокая ликвидность данного вида золотых активов.
  • Небольшая разница в стоимости приобретения и реализации.
  • Доступность использования кредитного плеча и увеличения прибыли.

Недостатки данного способа инвестировать в золото:

  • Неудобство использования фьючерсов на поставку золота на длительных временных промежутках. Когда истекает срок контракта, его необходимо обновлять, что требует дополнительных расходов.
  • Риски, связанные с использованием кредитных средств.

Как инвестировать в золото на Мосбирже через ETF и БПИФ

По сути, ETF или Exchange Traded Funds являются биржевыми торговыми фондами, позволяющими приобрести сразу «целый рынок». С их помощью «дублируются» отраслевые направления, рыночные сектора, индексы ценных бумаг и любые базовые активы, одним из которых может быть золото.

Выбирая ETF, в который вы собираетесь инвестировать, ознакомьтесь с величиной комиссии. Даже если она разнится на 0,4%, это может сказаться на долгосрочной прибыли от инвестиционного портфеля и существенно уменьшить вашу выгоду.

В большинстве случаев, комиссия уже включена в стоимость ценных бумаг, эмитируемых ETF, и отдельно не списывается со счета.

Плюсы вложения средств в ETF, работающие с золотом:

  • Отсутствие сложных самостоятельных действий и широта охвата. Когда вы покупаете ценные бумаги БПИФ или ETF, вы вкладываете средства сразу во все предприятия и фирмы, включенные в этот индексный показатель.
  • Нет необходимости отчислять налог на добавленную стоимость в объеме 20%.
  • Цена активов золотых биржевых ETF базируется на цене физического золота.
  • Использование ликвидных биржевых инструментов снижает спред между стоимостью приобретения и реализации. Потери из-за спреда минимальны.
  • Есть возможность использования индивидуального инвестиционного счета.

Как инвестировать в золото через акции золотодобывающих компаний

Выгодно инвестировать в золото возможно, приобретая акции золотодобывающих компаний. При определенных условиях это может стать одним из наиболее доходных способов купить золото. Курс таких акций опирается на рыночную стоимость золота, но обладает большей волатильностью, что обеспечивает значительный рост даже при незначительном подорожании базового актива. Однако и при нисходящем тренде золотого рынка цена акций падает сильнее.

Акции золотодобывающих компаний могут обеспечить дополнительный доход при наличии дивидендных выплат.

Прежде, чем инвестировать в золото с помощью подобных ценных бумаг, необходимо ознакомиться с данными о компании — стоимостью производства, наличием развивающих инвестиционных программ, графиками изменения прибыли, долговым обременением, наличием и периодичностью дивидендных выплат, политикой и структурой управления.

Эта информация позволит понять перспективность предприятия, так как бывают случаи, что даже при растущей рыночной цене золота компания терпит убытки из-за долгов и плохого управления, а ее акции стремительно дешевеют. Инвестировать в золото через акции такой фирмы не стоит.

Способ инвестирования в золото через акции российских золотодобывающих компаний

Одним из лидеров золотодобывающей отрасли в России является компания «Полюс». Стоимость добычи золота на этом предприятии одна из самых небольших по международным меркам. По резервам золота на разрабатываемых месторождениях фирма находится на 2-ом месте в мире. В течение пяти прошедших лет стоимость ее ценных бумаг увеличилась на 1400%, а дивидендных выплат — на 20%.

На втором месте находится компания «Полиметалл». Она занимается производством золота и серебра на армянской, казахской и российской территории. Инвестировать в золото с помощью акций предприятия можно, купив их на биржевых площадках Москвы и Лондона. За пятилетку их стоимость возросла на 221%, а рост дивидендных выплат составил 14,3%.

Третье место в российском рейтинге занимает фирма «Петропавловск», учрежденная в Британии и управляемая из Лондона. Большая часть разрабатываемых фирмой месторождений золота расположена вблизи реки Амур в России. Действуют московский и благовещенский офисы.

На четвертом месте акции золотодобывающей компании «Селигдар». Ее управление размещено в якутском городе Алдан. В состав включены 7 предприятий по добыче золота и 1 — по добыче олова.

Акции трех крупных мировых золотодобывающих компаний

В международном рейтинге золотодобывающих компаний можно выделить акции фирмы Newmont Corporation из соединенных Штатов Америки, находящейся в Гринвуд-Виллидже. Инвестировать в золото через эти ценные бумаги можно на бирже Нью-Йорка. Компания ведет добычу не только золота, но и цветных металлов во многих странах. Она единственная из всех предприятий отрасли включена в индексный показатель S&P 500. Ее активы оцениваются в $47 миллиардов. Стоимость ценных бумаг в течение пяти лет увеличилась на 153%, а дивидендные выплаты возросли на 8,9%.

На втором месте — золотодобывающая компания Баррик Голд из Канады с управлением в Торонто. Ее акции, с помощью которых можно успешно инвестировать в золото, продаются на биржевой площадке в Нью-Йорке. Предприятие ищет и разрабатывает медные и золотые рудники. В ее собственности находятся американские и африканские месторождения золота. Общая стоимость активов составляет $41 миллиард. Дивидендные выплаты за прошедшие четыре квартала — 1,5%.

Третье место среди вариантов инвестирования в золото через ценные бумаги зарубежных фирм занимают акции еще одной канадской золотодобывающей компании под названием Franco-Nevada Corporation. Эти акции обращаются на биржевой площадке NYSE. Фирма занимается, как разработкой платиновых, серебряных и золотых месторождений, так и добычей газа и нефти. При капитализации $25 миллиардов дивидендные выплаты за минувшие четыре квартала составили 0,8%.

Пользуясь услугами биржи в Санкт-Петербурге, россияне могут инвестировать в золото через доступные у нас в стране ценные бумаги золотодобывающей корпорации Newmont Corporation.

Преимущества тех, кто инвестирует в золото через акции золотодобывающих компаний:

  • Высокая рыночная ликвидность акций гарантирует небольшую разницу в стоимости приобретения и реализации.
  • Дополнительная выгода от дивидендных выплат.

Имеющиеся недостатки такого способа инвестировать в золото:

  • Ценные бумаги предприятий по добыче драгметалла превосходят по волатильности металлическое золото. Когда драгметалл растет в стоимости, ценные бумаги его обгоняют в росте и наоборот.
  • Стоимость ценных бумаг подвержена негативным влияниям непрофессионального управления и ситуации в экономике.

Выводы

Исходя из рассмотренных плюсов и минусов различных способов инвестирования в золото, можно сделать вывод, что методы вложения средств от старой школы скорее подходят ультраконсервативным инвесторам с настроем на самую долгосрочную перспективу.

Наиболее выгодно инвестировать в золото можно (тем, кто разбирается в рынке) с использованием акций золотодобывающих компаний. Если восходящая динамика продлится на рынке золота в ближайшем будущем, то дивидендные выплаты по ценным бумагам предприятий золотодобычи возрастут еще больше и обеспечат ощутимую дополнительную прибыль для тех, кто решит инвестировать в золото подобным способом. Эксперты рекомендуют выделить под золото от 10% до 15% инвестпортфеля. А затем произвести диверсификацию этого объема распределив 30% от него на ценные бумаги золотых фондов, и 70% — на акции золотодобывающих предприятий.

к списку