Покупка и продажа монет
+7 (499) 553-08-82 работаем по будням с 10 до 18 Звоните перед приездом!
Биржевые индексы:
  • Доллар: 90.83
  • Евро: 94.86
  • Золото: $ 2 938.41
  • Серебро: $ 32.80
  • Юань: 12.46
  • Доллар: 90.83
  • Евро: 94.86
  • Золото: $ 2 938.41
  • Серебро: $ 32.80
  • Юань: 12.46
Котировки

Золото собирает силы для прорыва

Золотой Запас
17.01.2025
Время на чтение: 6 мин
С момента принятия последнего решения по процентной ставке в США 18 декабря 2024 года золото пережило замечательное восстановление, как и ожидалось.
Содержание
о прорыве золота

С минимума в $2.585 долларов оно поднялось до недавнего максимума в $2.697 долларов в течение трех недель, что составляет рост примерно на 4%. Однако это восстановление имело свои последствия, поскольку привело золото к значительному сопротивлению в виде верхней границы треугольника.

Эта нисходящая линия тренда в настоящее время расположена около уровня в $2.679 долларов и выступила в качестве краткосрочного сопротивления, вызвав откат в начале новой недели. С последними данными по ИПЦ, опубликованными сегодня, золото смогло преодолеть этот технический барьер.

Цены снова поднялись до $2.696 долларов. Однако пока этот прорыв еще не завершен, поскольку золото вернулось вниз, протестировав бывшее сопротивление на предмет поддержки. Но ситуация выглядит многообещающе!

Центральный банк Китая возобновляет закупки золота

Не глядя на краткосрочные колебания цен, Народный банк Китая (НБК) возобновил закупки золота в ноябре 2024 года после шестимесячного перерыва, приобретя в общей сложности 15 тонн золота в ноябре и декабре. Эти стратегические закупки увеличили официальные золотые резервы Китая примерно до 2280 тонн, что по-прежнему значительно ниже 8133,5 тонн США.

Этот шаг представляет собой преднамеренную попытку диверсифицировать валютные резервы, снизить зависимость от доллара и застраховаться от геополитической напряженности и экономической неопределенности. Несмотря на то, что цена золота достигла рекордных максимумов, НБК продолжает свою долгосрочную стратегию увеличения доли золота в своих общих резервах.

Последствия для рынка и стратегический контекст

С начала 2023 года резервы Китая выросли примерно на $830 млрд долларов, причем около 80% этого роста связано с ростом стоимости золота. Мы можем ожидать, что спрос со стороны центральных банков, особенно со стороны Китая, продолжит поддерживать цены на золото.

Даже при потенциальных спадах на фондовом рынке уровень поддержки находится на уровне около $2.500 долларов, а дальнейшее значительное падение цен возможно только в случае экстремальных дефляционных или шоковых сценариев ликвидности. Последовательные приобретения золота Народным банком Китая сигнализируют о глубоком доверии к золоту как стратегическому активу, демонстрируя приверженность созданию резервов независимо от текущих рыночных цен и поддержанию финансовой устойчивости.

Невероятная устойчивость золота

Несмотря на сильный доллар США, золото продемонстрировало замечательную устойчивость, отскочив от декабрьских минимумов из-за сочетания таких факторов, как стабилизация после выборов в США, продолжающиеся ограничения поставок и меняющаяся политика центральных банков.

Решения Федеральной резервной системы о снижении ставки и прогнозы на 2025 год повлияли на привлекательность золота, в то время как сохраняющаяся геополитическая напряженность и экономическая неопределенность продолжают поддерживать его статус безопасного убежища. Инвесторам следует сохранять бдительность, пока рынок проходит этот важный уровень сопротивления. Ближайшие дни могут определить, сможет ли золото выдержать восстановление или же фаза консолидации неизбежна.

Недельный график цены золота

Технически золото все еще консолидирует свой сильный рост 2024 года. С момента нового исторического максимума в $2.790 долларов в конце октября 2024 года золото в основном двигалось в боковом диапазоне между $2.600 и $2.700 долларами. Со временем сформировалась треугольная формация, которая в большинстве случаев является подтверждающей тренд моделью, просто указывающей на период консолидации и накопления.

По мере сужения торгового диапазона прорыв приближается. Учитывая всю структуру роста золота в сочетании с положительной сезонностью, мы предполагаем, что прорыв произойдет вверх. Однако может пройти еще несколько недель, прежде чем рынок золота действительно будет готов к этому движению.

Глядя на недельный график, стохастический осциллятор развернулся, а значит, новый рост уже начался. Хотя осциллятор никогда не был перепродан во время недавнего отката, он находился на самом низком уровне за 2024 год всего несколько недель назад. На бычьих рынках недельный стохастический осциллятор часто не достигает уровней крайней перепроданности из-за базовой силы и импульса восходящего тренда.

В целом, недельный график производит осторожное бычье впечатление. Новый сигнал покупки от стохастика, а также формирование треугольника предполагают продолжение восходящего движения в ближайшем будущем. Как только золото преодолеет зону сопротивления между $2.700 и $2.727 долларов, может быть протестирован исторический максимум на уровне $2.790 долларов.

Дневной график цены золота

На дневном графике золото достигло верхней полосы Боллинджера ($2.696 долларов), при этом торгуясь комфортно выше своей 50-дневной скользящей средней ($2.644 долларов). Очевидно, что золото пытается вырваться из своей треугольной формации, которая ограничивала цены в течение последних двух с половиной месяцев.

Однако пока не ясно, сможет ли золото напрямую преодолеть этот критический момент. Еще одна попытка подняться до $2.700 долларов подтвердит успешный прорыв. С другой стороны, откат к 50-дневной скользящей средней будет указывать на еще один раунд консолидации в рамках модели треугольника. Даже откат к $2.620 долларам был бы приемлемым. Только дневное закрытие ниже $2.600 долларов даст больше оснований для скептицизма.

В целом золото набирает силу и, похоже, готовится вырваться из треугольника. Мы предполагаем, что золото будет торговаться выше к февралю и достигнет своего исторического максимума на уровне $2.790 долларов в течение следующих одного или двух месяцев.

Заключение

Недавние показатели золота и технический анализ рисуют осторожно оптимистичную картину для драгоценного металла в начале 2025 года. Металл продемонстрировал замечательную устойчивость, отскочив от своих минимумов декабря 2024 года, чтобы проверить ключевые уровни сопротивления.

Формирование треугольника в сочетании с новым сигналом на покупку от недельного стохастического осциллятора предполагает потенциальное продолжение восходящего движения. Эта техническая установка в сочетании с сезонной поддержкой указывает на то, что золото может быть готово к прорыву вверх, потенциально нацелившись на свой исторический максимум в $2.790 долларов в ближайшие месяцы.

Возобновление Народным банком Китая покупок золота в конце 2024 года добавляет существенный фундаментальный фактор к оптимистичным прогнозам по золоту. Этот стратегический шаг, направленный на диверсификацию валютных резервов и снижение зависимости от доллара, подчеркивает постоянный спрос со стороны центральных банков. Последовательное приобретение Китаем золота, независимо от рыночных цен, сигнализирует о долгосрочной приверженности металлу как стратегическому активу. Этот устойчивый спрос, вероятно, окажет базовую поддержку ценам на золото, при этом уровень в $2.500 долларов станет потенциальным минимумом в случае нестабильности рынка.

По мере того, как мы продвигаемся дальше в январь и февраль 2025 года, инвесторам следует внимательно следить за взаимодействием золота с ключевыми техническими уровнями, особенно с зоной сопротивления между $2.700 и $2.727 долларами. Успешное преодоление этой области может быстро привести к тестированию исторического максимума. Однако рынку все еще может потребоваться дополнительная консолидация, прежде чем он сделает решительный шаг.

Такие факторы, как решения Федеральной резервной системы, геополитическая напряженность и экономическая неопределенность, продолжат влиять на траекторию золота. Хотя общие перспективы кажутся благоприятными, инвесторам следует сохранять бдительность и быть готовыми к потенциальной волатильности, пока рынок проходит этот решающий момент в динамике цен на золото.

Автор: Флориан Груммес 17 января 2025 | Перевод: Золотой Запас
Содержание
Бесплатная консультация

Другие прогнозы цен и аналитика рынка: