Международный валютный фонд (МВФ) предсказывает масштабное глобальное замедление:
МВФ ожидает, что мировая экономика вырастет на 3,2% в 2022 году, а затем замедлится до 2,9% ВВП в 2023 году, что означает снижение на 0,4 и 0,7 процентных пункта соответственно по сравнению с апрелем.
По словам Вашингтонского института, пересмотренный прогноз указывает на то, что риски снижения, изложенные в его предыдущем отчете, теперь материализуются. К ним относятся стремительный рост глобальной инфляции, замедление роста в Китае и военный конфликт в Украине.
Но хотя перспективы глобального ВВП не так уж и радужны, экономика США также может столкнуться с серьезными проблемами в ближайшие несколько месяцев.
Чтобы проиллюстрировать, как быстро все может меняться, 25-го июля шансы на рецессию были лишь «удовлетворительными», согласно CNBC и Джанет Йеллен:
У экономики есть, по крайней мере, хорошие шансы попасть в эмпирическое определение рецессии двух кварталов подряд с отрицательными показателями ВВП. Если инфляция останется на высоком уровне, это спровоцирует самый большой из всех катализаторов рецессии, а именно повышение процентной ставки Федеральной резервной системы.
Министр финансов Джанет Йеллен сказала, что «текущие условия не соответствуют рецессии».
Но всего несколько дней спустя, и после ее «оплошности» в отношении инфляции, Йеллен снова оказалась неправа. Согласно официальным данным о ВВП, опубликованным всего несколько дней спустя, 28 июля, экономика США действительно сократилась.
Это означает, что если не случится какое-нибудь чудо, то «общепризнанный» экономический спад уже наступил:
Бюро экономического анализа сообщило в четверг, что экономика США сократилась второй квартал подряд с апреля по июнь, а это соответствует общепринятому эмпирическому правилу рецессии.
Обратите внимание, что на графике выше показано изменение ВВП по сравнению с предыдущим кварталом, так что в США действительно наблюдаются два последовательных квартала отрицательного роста.
Следующий официальный отчет Бюро экономического анализа будет представлен 25 августа 2022 года. Если предположить, что за это время не произойдет серьезных изменений, основа для рецессии может укрепиться.
К сожалению, инфляция в 9,1%, похоже, является одной из причин замедления экономики (люди тратят более осторожно). Это также просто один из мандатов ФРС.
Их идея решения состоит в том, чтобы поднять ставки финансирования, чтобы взять инфляцию под контроль.
Необходимое повышение ставок ФРС усугубляет экономический ущерб
Таким образом, в то время как ФРС пытается «навести порядок» в беспорядке, который они сами и создали, потенциал дальнейшего замедления экономики из-за повышения ставок может привести США к более глубокой рецессии, чем она уже есть.
Федеральная резервная система только что решила повысить ставки еще на 75 базисных пунктов. Также не похоже, что председатель Пауэлл хочет замедлить этот ястребиный порыв в ближайшее время.
Он несколько раз сказал, что «на следующей встрече может быть уместно еще одно необычно большое повышение», в зависимости от данных по инфляции. Идея «паузы» в сентябре исчезла так же быстро, как и появилась.
И Пауэлл сказал, что «мы не колеблясь» поднимем ставки еще выше — так что повышение на 100 базисных пунктов возможно — если данные по инфляции ухудшатся. Таким образом, помимо самого недавнего повышения ставок, Пауэлл, похоже, наконец притормозил «дешевые деньги для Уолл-Стрит».
На фоне всех этих данных становится ясно: «Экономика висит на волоске».
Так же как и ваши инвестиции, если вы не подготовились.
Защита ваших сбережений от различного рода рецессий
Мы можем предположить, что диверсификация с помощью международных акций не сильно поможет, если начнется глобальный спад. Мы не знаем, насколько глубоким будет этот спад и как долго он продлится.
Мы знаем, что ФРС действительно напортачила, поэтому очень важно, чтобы они навели порядок. Нет пути назад. Все действия ФРС в данном случае означают замедление экономики. Это плохо для предприятий и инвесторов, которые зависят от дешевых кредитов и политики легких денег. ФРС также очень медленно наводит порядок, а текущие повышения процентных ставок слишком малы, чтобы быстро укротить инфляцию, но все же достаточны, чтобы продолжать негативно влиять на облигации.
Может пора задуматься о диверсификации сбережений за счет активов, стоимость которых не зависит от прихотей неизбранных чиновников?
Имея в виду эти мысли, было бы неплохо подумать о безопасном убежище для ваших с трудом заработанных сбережений. Традиционные устойчивые к инфляции инвестиции, особенно физическое золото и серебро, являются отличными вариантами.
Несколько минут, потраченных прямо сейчас на изучение того, как сохранить свои инвестиции, могут спасти ваше финансовое будущее от беспорядка ФРС.