Питер Шифф: золото говорит нам, что ФРС ошибается

Питер начал новый выпуск своего подкаста с того, что отметил отсутствие широкого освещения в прессе недавнего роста цены на золото:

Скачок на $30 долларов в воскресенье вечером — такое движение можно увидеть очень редко. Но что еще более редко, так это то, что новостей об этом почти не было. Как будто ничего не произошло. И это учитывая рост драгметалла почти на $40 долларов в пятницу перед праздничными выходными. Очень редко бывает такое стремительное движение вверх. Меня удивляет полное отсутствие внимания ралли золота.

Молчание СМИ о золоте служит более крупным финансовым интересам в Америке, которые извлекают выгоду из слабой экономики и доллара:

Другая причина, по которой CNBC и другие финансовые аналитики не хотят говорить о золоте, заключается в послании золота. Золото — это не просто какой-то сырьевой товар. Он особенный. Золото имеет особое значение из-за его монетарных свойств и роли, которую оно играет. Если что-то и можно назвать канарейкой в угольной шахте, так это золото.

Что золото говорит людям, если они достаточно умны, чтобы слушать? Золото кричит о том, что действия ФРС являются ошибкой, и что снижение процентных ставок является неправильной политикой.

Даже широко уважаемый председатель ФРС Алан Гринспен признал силу цены золота, которая служит индикатором, но Джером Пауэлл и нынешний ФРС игнорируют признаки слабой экономики:

ФРС говорит, что они зависят от данных. Так почему же они игнорируют все эти данные, в которых говорится, что все, что они говорят об инфляции, — чушь? Пауэлл продолжает говорить: «Да, мы уверены, что инфляция снова снизится до 2%». Почему? Зачем ему это делать? Что дает ему эту уверенность? Только потому, что он поднял процентные ставки до 5,25%? Большое дело! Это не высокая процентная ставка, особенно когда у вас большая проблема с инфляцией.

Любой студент исторического факультета может распознать политические параллели между инфляцией 1970-х годов и нынешней:

У нас была война во Вьетнаме, которая обошлась стране очень дорого. У нас была война с бедностью, которая тоже была дорогостоящей. Интересно, что мы проиграли обе эти войны. Бедность победила, но мы потратили много денег на обе эти войны. Потом еще была космическая гонка. Таким образом, правительство создало большой дефицит. Откуда у правительства деньги, чтобы оплатить его? Ну, оно взяло в долг, верно? У них был дефицит, и они печатали много денег. И поэтому, естественно, следствием стала инфляция и рост цен.

Питер считает ослабление доллара основным драйвером цен на золото в последнее время. Если доллар обесценится по отношению к другим иностранным валютам, золото может взлететь:

Я по-прежнему верю, что вскоре мы увидим падение доллара по отношению к другим бумажным валютам. И когда это произойдет, вы увидите гораздо более впечатляющий рост цен на золото. Если задуматься о том, что уже произошло, золото взлетело несмотря на сильный доллар. Представьте себе, насколько сильнее было бы золото, если бы доллар падал.

Судя по всему, иностранные центральные банки видят то, чего не видит Пауэлл, и поэтому они накапливают золото:

Иностранные центральные банки понимают, что нас не волнует [инфляция]. У них есть доллары, и они видят, что мы собираемся создать еще больше. Мы собираемся снизить ставки, игнорируя тот факт, что инфляция будет двигаться в противоположном направлении. Они утверждают, что хотят снизить ее до 2%. Все факты показывают, что она движется вверх, и они говорят: «Мы собираемся снизить ставки». И поэтому иностранные центральные банки уходят в золото.

Поскольку цена золота достигла рекордно высокого уровня, а иностранные центральные банки охотятся за желтым металлом, драгметалл укрепляется как защита от ужасной денежно-кредитной политики. Если Питер Шифф прав насчет будущего ценового движения, то сейчас идеальное время для инвесторов пополнить свои запасы драгоценных металлов.