История серебра: «король догонялок»

Для инвесторов, ищущих как безопасность, так и взрывной потенциал, текущие рыночные условия предполагают, что серебро может быть готово к очередному ослепительному возвращению.

Золото переживало эпическое шествие, вызванное покупками центральных банков и стремлением к активам-убежищам в условиях глобальной нестабильности. Эти факторы подтолкнули соотношение золота и серебра к экстремальным уровням. Тем не менее, как показывает история снова и снова, растущее соотношение часто является сигналом для следующего большого движения серебра.

Победа серебра над золотом: 2000-летняя история

На протяжении более двух тысячелетий серебро демонстрировало удивительную способность превосходить золото после периодов увеличения соотношения золота и серебра. Начиная с Римской империи и заканчивая XXI веком, рост стоимости серебра был связан с восстановлением экономики, промышленным спросом и спекулятивной активностью. Вот несколько исторических примеров, иллюстрирующих эту закономерность.

Поздняя Римская империя (III век н.э.)

Во время кризиса III века стоимость золота резко возросла, в то время как Рим обесценил свои серебряные монеты. Но когда реформы восстановили содержание серебра в монетах, серебро снова подорожало, опередив золото в 2-3 раза по процентному приросту.

Соотношение золота и серебра изменилось: во время хаоса оно увеличилось до ~20:1, а после восстановления серебра сократилось до ~15:1.

Серебро как центр торговли в Испании в XVI веке

В то время как в начале 1500-х годов импорт золота в Испанию из Нового Света резко возрос, к концу столетия серебро стало основой мировой торговли. Позиционируемое как финансовая рабочая лошадка, серебро за этот период в 3-4 раза превысило процентную доходность золота.

1978-1980 годы — серебряный бум Братьев Хант

Во времена моего детства серебро стремительно росло. В то время как золото подорожало на 275% всего за три года, серебро взлетело на ошеломляющие 725%, что было вызвано спекуляциями и ужесточением рыночных условий на поздних этапах бычьего товарного рынка 1970-х годов.

Изменение соотношения золота и серебра: снизилось с 50:1 до прмиерно 17:1 на пике популярности серебра.

Соотношение золота и серебра — сигнал к действию

Соотношение золота и серебра является ключевым показателем для инвесторов в металлы. Исторически это соотношение в среднем составляло около 15–16:1.

Однако в моменты экономических потрясений или кризисов это соотношение имеет тенденцию значительно расширяться. Сегодня это соотношение колеблется на таких экстремальных уровнях, как 100:1, что сигнализирует о том, что серебро сильно недооценено по отношению к золоту.

Ключевые моменты, которые следует понимать об этом соотношении, включают:

• Более широкие соотношения сигнализируют о возможности: когда соотношение превышает свои исторические нормы (например, 80+:1), серебро должно наверстать упущенное.
• Сжатие во время ралли серебра: когда серебро начинает набирать обороты, соотношение часто сужается, усиливая рост серебра по сравнению с золотом.

Для сравнения, во время финансового кризиса 2008 года это соотношение увеличилось до 80:1, а к 2011 году сократилось до 32:1. За это время золото выросло на 118%, а серебро подскочило на 345%, что почти в три раза больше.

Почему сейчас самое время для ралли серебра

Серебро не просто следует историческим сценариям; текущие рыночные условия однозначно благоприятствуют его возрождению.

Промышленный спрос процветает

Серебро обладает двойной полезностью как драгоценный металл и промышленный товар, что делает его особенно мощным в периоды восстановления. Глобальный сдвиг в сторону зеленых технологий, таких как солнечные батареи и электромобили, увеличил спрос на серебро. По данным Института серебра, промышленный спрос на серебро достигает рекордных высот, обеспечивая прочную основу для его следующего этапа роста.

Спекулятивный интерес растет

Относительно низкая цена серебра делает его привлекательным для розничных инвесторов и трейдеров, ищущих взрывной прибыли. Момент «серебряного сжатия» в начале 2021 года, вызванный сообществами в социальных сетях, продемонстрировал, как быстро серебро может подскочить, когда набирает обороты.

Центральные банки вернутся к серебру

Покупки золота центральными банками привели к росту его цены, но это также увеличило соотношение золота к серебру до экстремальных уровней. Если история повторится, серебро последует примеру золота и превзойдет его по процентному приросту. Центральные банки снова попытаются добавить резервы серебра.

Для таких стран, как Китай, накопление серебра имеет смысл, чтобы поддержать свою обрабатывающую промышленность безопасностью поставок, а также избежать массовой девальвации долларовых облигаций, которая сейчас кажется почти неизбежной. Дефицит бюджета США продолжает расти, и нынешняя администрация дала понять, что они больше заинтересованы в снижении налогов, чем в выплате долга. Добавьте к этому безумие тарифов, и у вас получится рецепт, который поощряет выход из долларовых резервов.

Серебро дешево

С учетом исторических тенденций и уровней с поправкой на инфляцию, серебро в настоящее время торгуется со значительным дисконтом к своему потенциалу. Это делает его одним из немногих недооцененных активов в сегодняшней неопределенной экономической среде.

Взгляд энергичного инвестора на серебро

Инвестирование — это не просто погоня за тенденциями; это согласование ваших решений с мощными принципами и моделями. Так же, как человеческому телу для оптимальной работы требуются баланс и управление энергией, финансовые инвестиции также процветают, когда энергия эффективно направляется в сектора, обещающие максимальную прибыль.

Серебро на сегодняшнем рынке представляет собой внутренний энергетический потенциал. Его волатильность, промышленное применение и исторические закономерности делают его высокоэнергетическим активом с потенциалом приносить исключительные результаты.

Принцип внутренней энергии в инвестировании

Одной из ключевых концепций является принцип внутренней энергии. Этот принцип утверждает, что активы с фундаментально устойчивой стоимостью (в случае серебра — промышленный и спекулятивный интерес, обусловленный спросом), как правило, со временем показывают лучшие результаты. Волатильность, если ее стратегически использовать, позволяет инвесторам извлекать выгоду из этих циклов.

Владение металлами, такими как серебро, во время инфляционных всплесков сродни покупке опциона на энергию, необходимую для его производства. Серебру всегда можно найти применение, и его стоимость будет отражать огромное количество энергии, которое необходимо инвестировать в разведку, разработку месторождений, добычу, переработку и даже экологическую рекультивацию старых участков добычи.

Луч надежды

Историческое превосходство серебра после скачков золота — это не просто случайность; это повторяющаяся закономерность, подкрепленная данными и экономическим поведением. Сегодня, когда центральные банки накапливают золото, промышленный спрос растет, а соотношение золота и серебра достигает экстремальных значений, серебро готово подтвердить свою роль «короля догонялок».

В качестве размышления, инвестиции в серебро — это не только потенциальная финансовая выгода, но и вера в ценность и энергию, стоящие за этим драгоценным металлом. Оно использовалось в качестве валюты и средства сбережения на протяжении столетий, что делает его проверенным и надежным активом для добавления в любой инвестиционный портфель.

Но помимо своего исторического значения, серебро также обладает уникальными свойствами, которые делают его высоко востребованным в различных отраслях, таких как технологии, здравоохранение и возобновляемая энергия. Проводящая природа делает его необходимым для электронных устройств, в то время как его антибактериальные свойства делают его жизненно важным для медицинского оборудования и методов лечения. А с ростом возобновляемых источников энергии серебро также пользуется высоким спросом для солнечных панелей и других экологически чистых технологий.

В мире, где технологии и устойчивое развитие становятся все более важными, серебро готово продолжить свое господство как ценный и универсальный актив. Его стоимость может колебаться, как и любого другого актива, но его неизменную актуальность нельзя отрицать. Давайте не будем забывать, что серебро служило деньгами в течение сотен, если не тысяч лет, в зависимости от страны.

Так что, являетесь ли вы опытным инвестором или только начинаете погружаться в мир финансов, рассмотрите возможность добавления серебра в свой портфель. Это не только обеспечит диверсификацию, но и потенциал для долгосрочного роста и стабильности. И кто знает, какие инновации или отрасли могут возникнуть, которые еще больше увеличат спрос на этот вечный металл.