В более широком смысле для фондового рынка и криптовалют настали не самые лучшие времена — активы довольно резко упали в цене.
Как говорится, рынки часто спускаются на лифте вниз, а затем поднимаются по лестнице, и мы сейчас определенно в лифте.
С другой стороны, в 2022 году золото сохранило свою стоимость и сейчас растет в каждой валюте мира.
Насколько сильно упадет фондовый рынок?
С самого начала года фондовый рынок находился под давлением из-за растущей инфляции и более чем неопределенных экономических перспектив.
Это был худший январь с 2009 года для индекса S&P 500 — тогда он упал на 3,6%. Сейчас актив потерял почти 4% и закрылся на медвежьем рынке, установив новый годовой минимум.
А в связи с растущими опасениями относительно рецессии и самым высоким уровнем инфляции за 40 лет многие инвесторы обеспокоены тем, что фондовый рынок может рухнуть:
Три крупнейших обвала фондового рынка в новейшей истории
- 2020: крах на фоне COVID-19. Многие инвесторы до сих пор помнят последний крах, вызванный пандемией Covid-19. Тогда фондовый рынок упал на 34%, но достаточно быстро восстановил свой пик, всего за 33 дня.
- 2008: кризис субстандартного ипотечного кредитования. Кризис был вызван резким падением цен на жилье в США после взрыва пузыря на рынке жилья. S&P 500 упал почти на 57%, на восстановление ушло около 17 месяцев.
- 2000: пузырь доткомов. Причиной стала серьезная переоценка технологических компаний в конце 1990-х годов. В результате высокотехнологичный Nasdaq потерял почти 77% своей стоимости и не восстанавливался в течение почти 15 лет.
Что это значит для инвесторов?
В кратце это может означать убытки.
Это немного очевидно, но иногда стоит повторить: когда рынок падает, чем больше вы инвестируете в фондовый рынок, тем больше падает общая стоимость ваших инвестиций.
Вот пример:
Предположим, вы инвестировали в общей сложности $10.000 долларов, чтобы купить 50 акций фонда, торгующегося по цене $200 долларов за акцию. Затем представьте, что общий рынок упал на 15%. Каждая принадлежащая вам акция упадет в цене до $170 долларов, а ваши общие инвестиции сократятся до $8.500 долларов.
Продолжит ли биткойн падать в 2022 году?
И если фондовый рынок сейчас в плохом настроении, то и на крипторынке дела обстоят не очень хорошо.
Инвесторы даже размышляли о возможном наступлении «крипто-зимы» — когда цены на криптовалюту падают и остаются низкими в течение длительного периода времени.
Цена биткойна упала с почти $49.000 долларов в марте до менее $21.000 долларов в настоящее время. И Эфириум, вторая по величине криптовалюта по рыночной капитализации, пошла по тому же пути.
И если экономические условия не улучшатся, некоторые эксперты считают, что стоимость биткойна и эфириума может упасть еще больше.
Например, по словам Яна Харнетта, соучредителя и главного инвестиционного директора Absolute Strategy Research, биткойн может упасть до $13.000 долларов.
Что это значит для инвесторов?
Если в вашем портфеле есть цифровая валюта и акции, это, вероятно, означает, что вы стремитесь к диверсификации.
Как говорит Мелисса Бучиллон, управляющий партнер Sound View Wealth Advisors:
Вы никогда не знаете, что обрушится следующим, будь то крах COVID-19, Великая рецессия или то, через что мы проходим сегодня. В вашем портфеле всегда должен быть актив, готовый к тому, что дела пойдут плохо.
И здесь на помощь приходит золото.
Золото остается безопасным убежищем
На приведенном ниже графике показано, что в этом году золото показало себя лучше, чем почти все другие инвестиции, включая акции и биткойн, демонстрируя свою ценность в качестве инструмента хеджирования как от волатильности рынка, так и от роста потребительских цен.
Как мы видим, в 2022 году, кроме сырьевых товаров, цены на которые выросли из-за инфляции, текущих проблем с цепочками поставок и военного конфликта в Украине, только золоту удалось сохранить свою стоимость. Все остальные основные инвестиционные активы падали угрожающими темпами.
Это почти идеальный пример того, что мы имеем в виду, когда говорим, что золото можно использовать в качестве «хеджирования инфляции» и «убежища» для защиты вашего богатства во время экономического кризиса.
Почему золото сохранило свою стоимость, а акции и биткойн упали?
Одна из основных причин падения акций и биткойна связана с высокой инфляцией и неопределенными экономическими перспективами, которые влияют на настроения инвесторов.
Золото, с другой стороны, в очередной раз выдержало падение на финансовых рынках.
Хотя его цена упала с пика в середине марта, сочетание геополитических волнений, многолетней инфляции и растущей рецессии сработало в пользу драгоценного металла.
Дело в том, что золото и инфляция обычно идут рука об руку. В то время как инфляция делает нас всех беднее, золото может легко справиться с ней, защитив нашу покупательную способность и богатство в долгосрочной перспективе.
Более того, ведущие банкиры теперь предсказывают новые финансовые потрясения, а это означает, что ситуация созрела для стагфляции, которая обычно хороша для золота, но не так хороша для акций и других более рискованных инвестиций.
Как видите, стагфляция может негативно сказаться на фондовом рынке и привести к снижению стоимости некоторых более рискованных активов.
Но растущая инфляция исторически положительно сказывалась на ценах на драгоценные металлы, такие как золото и серебро, часто повышая их.
Что это значит для инвесторов?
По правде говоря, только одно: подумайте о том, чтобы инвестировать в золото.
Как говорит Нагиб Савирис, египетский миллиардер и председатель инвестиционного холдинга Orascom:
Золото упало за последние несколько недель, но забавно то, что если вы подсчитаете падение золота по сравнению с падением акций или биткойна, то увидите, что золото потеряло намного меньше. Его можно держать в руке, оно имеет свою ценность. Так что это все еще очень хорошая безопасная гавань на фоне всего, что происходит прямо сейчас: биткойн упал на 60%, акции упали на 30-40%, а золото упало, может быть, на 10%.
Другими словами, для тех, кто хочет защитить свое богатство в долгосрочной перспективе, золото предлагает безопасное убежище, потому что оно всегда лучше сохраняет свою стоимость, несмотря ни на что.
Вот почему сейчас может быть хороший момент, чтобы добавить немного золота в свой портфель, особенно если он включает в себя более рискованные инвестиции, такие как акции и криптовалюты.