Прогноз цены золота и взгляд на инфляцию

Ниже приведены основные цифры из опубликованного отчета:

• Месячный индекс потребительских цен (ИПЦ) — 0,5%;
• Годовой ИПЦ — 7,0%;
• Базовый ИПЦ (годовой) — 5,5%.

В приведенном далее фрагменте стоит отметить рост цен на бензин на 49,6% и на мазут на 41% в годовом выражении. Также следует взглянуть на повышение цен на подержанные автомобили на 37,3%.

Нефть — новая процентная ставка по федеральным фондам?

ФРС манипулирует процентными ставками, но центробанк США не может добыть и капли нефти. Таким образом, энергетические и нефтяные рынки находятся вне контроля ФРС. Побуждают ли скачки цен на нефть повышать ставки? Вероятно, да.

Как это влияет на домохозяйства

Затраты на энергию составляют большую часть семейного бюджета. При росте цен на энергоносители на 29,3% (в годовом исчислении) это становится огромной проблемой для тех, кто едва сводит концы с концами. Добавьте к этому истекающие налоговые льготы, предоставляемые семьям с детьми, и вскоре люди начнут пропускать платежи.

Истекающие налоговые льготы

15 декабря 2021 года миллионы американских семей получили последние такие налоговые льготы.

Вскоре они будут искать альтернативные способы оплаты более высоких арендных платежей и счетов за электроэнергию. Некоторые обратятся к сбережениям и пенсионным фондам, а другие будут использовать кредитные карты или не смогут вносить платежи.

В любом случае, это снизит уровень ликвидности в системе. В 2022 году S&P 500 может упасть на 20-30%.

Среднесрочные препятствия

Жизненно важная ликвидность покинет рынки, когда ФРС свернет программу QE.

После завершения программы процентные ставки вырастут.

Потенциальный энергетический кризис может привести к резкому скачку цен на нефть выше $100 долларов за баррель.

Прогноз цены на золото

Фьючерсы на золото выросли после выхода отчета об инфляции. В ближайшей перспективе сопротивление находится между уровнями $1.825 и $1.835 долларов. Сильное движение выше $1.835-$1.840 станет бычьим сигналом на краткосрочную перспективу. Дневное закрытие ниже линии $1.815 станет свидетельством медвежьего разворота.

Согласно прогнозу, в 2022 году золото превысит значение $2.000 долларов и к концу года приблизится к области $2.800-$3.000.